Jest to dodatkowy dochód wynikający ze sprzedaży dodatkowego lokalu. Dla relacji ceny produktu do dochodu, a więc zysku, jaki przynosi firmie sprzedaż tego towaru, należy wziąć pod uwagę dochód krańcowy, ponieważ o ile dochód krańcowy jest dodatni, to łączny przychód ze sprzedaży będzie rosnąć.
W tym sensie dochód krańcowy oznacza zmianę, która jest generowana w całkowitym dochodzie w wyniku sprzedaży dodatkowej jednostki. Zatem, gdy krańcowy przychód spada do zera lub mniej, oznacza to, że dodatkowa sprzedaż nie zwiększa ani nie zmniejsza całkowitego dochodu.
Z drugiej strony, gdy znana jest krzywa popytu, można matematycznie wyprowadzić z niej krańcową krzywą dochodów. Zatem w punkcie, w którym krańcowa krzywa dochodu zdoła przeciąć oś poziomą, zostanie zaznaczony odpowiedni poziom produkcji, który zmaksymalizuje dochód całkowity.
W przypadkach, gdy firma jest częścią rynku, na którym istnieje wolna konkurencja, krańcowy przychód jest równy cenie sprzedaży.
Z drugiej strony, jeśli firma uczestniczy w rynku, na którym występuje doskonała konkurencja, to znaczy na którym wszystkie firmy konkurujące na rynku tym samym rodzajem produktu sprzedają po tej samej cenie, krańcowa krzywa przychodów jest linią poziomą równa cenie jednostkowej dla wszystkich wielkości sprzedaży.
W ten sposób, o ile koszt krańcowy (dodatkowy koszt wynikający z wyprodukowania i sprzedaży dodatkowej jednostki) jest mniejszy od krańcowego dochodu, jaki daje cena, dodatkowa produkcja i sprzedaż będzie opłacalna dla firmy.
Jednak gdy koszt krańcowy przewyższa cenę, firma traci pieniądze na każdej z dodatkowych jednostek. Z tego powodu wielkość maksymalizująca zyski wynika z ilości, dla której koszt krańcowy jest równy cenie.
Dochód krańcowy można utrzymać na stałym poziomie, ale najbardziej powszechnym lub normalnym jest przestrzeganie prawa malejących przychodów, gdzie im wyższa liczba wyprodukowanych jednostek, tym niższy dochód krańcowy.
Firma opłaca się produkować więcej jednostek, nawet jeśli krańcowe przychody maleją, o ile są wyższe lub równe kosztowi krańcowemu.
Przychody krańcowe oblicza się, dzieląc całkowity przychód przez liczbę dodatkowych sprzedanych jednostek.
